Посты

❓Почему в России не будет низкой ключевой ставки? Анализируем причины

Друзья, мы продолжаем ликбез по теме ключевой ставки и сегодня обсудим, почему в России в перспективе не случится низкий «ключ» в пару процентов как в ЕС или США. Для развивающихся экономик, к коим относимся и мы, низкая ставка может стать не просто нежелательной, но опасной. И вот почему.

❌Высокая инфляция
— Развивающиеся экономики чаще преследует высокая инфляция. Это связано с менее устойчивой ДКП, структурными проблемами (например, зависимостью от импорта) и слабыми институтами.

— Низкая ставка может стимулировать избыточный спрос, что ведет к еще большему росту цен. ЦБ вынужден поддерживать ставку на уровне, который сдерживает инфляцию.

❌Волатильность курса национальной валюты
— Нацвалюты развивающихся стран часто менее устойчивы и подвержены резким колебаниям из-за зависимости от экспорта сырья, внешних шоков (например, изменения цен на нефть) или политической нестабильности.

— Маленький «ключ» делает местные активы менее привлекательными для иностранных инвесторов, что может привести к оттоку капитала и резкому ослаблению валюты. Это, в свою очередь, усиливает инфляцию, так как импортные товары становятся дороже.

❌Риски для финансовой стабильности
— Слишком низкая ставка может спровоцировать чрезмерный рост кредитования, что повышает риск образования «пузырей» на рынке недвижимости или других секторах.

— В развивающихся странах финансовые системы часто менее устойчивы, и избыточное кредитование может привести к накоплению «плохих» долгов, что угрожает стабильности банковского сектора.

❌Зависимость от иностранного капитала
— Развивающиеся экономики часто зависят от притока иностранного капитала для финансирования дефицита бюджета или инвестиций. Низкая ключевая ставка делает местные активы менее доходными, что может отпугнуть иностранных инвесторов.

— В период нестабильности инвесторы предпочитают вкладывать средства в более надежные активы (например, в доллары или евро), что усиливает отток капитала из развивающихся стран.

Резюмируя, низкая ключевая ставка в развивающихся экономиках может привести к серьезным проблемам: росту инфляции, ослаблению национальной валюты, оттоку капитала и финансовой нестабильности. ЦБ этих стран вынуждены балансировать между стимулированием экономического роста и поддержанием макроэкономической стабильности, что часто требует более высоких ставок, чем в развитых странах.

Какие еще вы знаете причины? Пишите в комментариях!

🗓Месяц позади: нейронка за это время заработала мне 512$

За прошлую неделю заработок вышел больше обычного — 194$

Это связано с тем, что на крипторынке были горячие события: взлом крупной биржи на 1,4 млрд $, добавление криптовалюты в гос. резерв США. В отдельные дни рынок падал на 10-15%, а потом рос на 10-15%. Качели ещё те.

Но самое главное — это то, что нейронка легко пережила турбулентность. И мой заработок — прямое этому доказательство.

Продолжаем наш эксперимент. Друзья, не забывайте ставить под постами на эту тему побольше 🔥! Так мне будет понятно, что стоит продолжать об этом рассказывать.

🍋 Ищете полезные ресурсы про инвестиции, чтобы разобраться в фондовых рынках или улучшить свои навыки? Бесплатная база знаний «Лимона на чай» всегда к вашим услугам! Это целая база различных материалов, которая станет вашим надежным помощником.

Внутри вы найдете:
🔳 Книги и руководства по инвестициям (например, "Разумный инвестор" Бенджамина Грэма в PDF).
🔳 Статьи и гайды: как начать инвестировать, как анализировать компании.
🔳 Вебинары и эфиры от экспертов нашей команды.
🔳 Шаблоны для анализа акций и расчета доходности.
🔳 Полезные таблицы и чек-листы.

Почему это полезно?
0️⃣Всё бесплатно: подходит как для начинающих, так и опытных инвесторов.
0️⃣Экономия времени: не нужно искать информацию по крупицам.
0️⃣Помогает лучше разобраться в рынке и избежать ошибок.

Где найти?
База доступна в нашем боте. Просто переходите по ссылке, запускайте и изучайте! Например, вы хотите узнать, как выбрать акции для долгосрочных инвестиций или как правильно диверсифицировать портфель. Всё это уже есть в нашей подборке.

Ну и не забывайте, что у нас действует Закрытый инвестиционный клуб! Там мы анализируем портфели участников, проводим вебинары и общаемся на инвестиционные в компании единомышленников. Всех ждем в нашем дружном кругу!

Не упустите шанс стать более уверенным в своих действиях и стратегии инвестором! 📈

💼Диверсификация инвестиций: как ей правильно воспользоваться и не закупить 10 нефтянок?

Продолжаем серию образовательных постов, и сегодня поговорим о таком важном для любого инвестора понятии — диверсификации. Да-да, той самой, которая поможет сберечь ваши денежки при любых турбулентных ситуациях на рынке. Но только, если правильно ее использовать. Все мы знаем поговорку про яйца в одной корзине. Не надо так.

В учебниках пишут, что диверсификация инвестиций — это стратегия распределения капитала между разными активами, отраслями, странами и инструментами, чтобы снизить риски и повысить устойчивость портфеля.

➕Зачем нужна диверсификация?
— Снижение рисков: если один актив упадёт в цене, другие могут компенсировать убытки.
— Стабильность доходности: разные активы ведут себя по-разному в кризисы и на росте.
— Защита от непредвиденных событий: политические кризисы, изменения законов, банкротства компаний всегда слабее бьют по диверсифицированному портфелю.

🎮 Основные виды диверсификации в инвестициях:
— По классам активов: акции, облигации, недвижимость металлы, криптовалюты.
— По отраслям экономики: финансы, нефтегаз, технологии, энергетика и тд.
— По странам и валютам.
— По уровню риска: консервативные активы (гос. облигации, депозиты) — низкий риск, низкая доходность. Умеренные активы (голубые фишки, ETF на индексы) — средний риск. Агрессивные активы (стартапы, криптовалюты, акции роста) — высокий риск, но потенциал большей прибыли.

👌Как правильно диверсифицировать портфель?
— Не делать ключевую ставку только на 1-2 актива.
— Ежегодная ребалансировать портфель (или после сильных движений рынка). Если акции выросли и заняли 70% портфеля (вместо запланированных 50%), часть продать и вложить в другие активы.
— Учитывать корреляцию. Некоторые активы движутся одинаково (например, нефть и рубль). Другие — в противоположных направлениях (доллар и золото, акции и облигации в кризис). Хороший портфель содержит не коррелируемые активы.

⛔️Ошибки при диверсификации:
— Слишком сильное дробление (100 акций — сложно отслеживать, комиссии съедают доход).
— Псевдодиверсификация (покупка 10 нефтяных компаний — это не диверсификация, они все зависят от цены нефти).
— Игнорирование ребалансировки (портфель «перекашивается» в одну сторону).
— Диверсификация ради диверсификации (вложение в непонятные активы).

✔️ Что имеем в итоге? Диверсификация — это баланс между риском и доходностью.
— Минимум 5-10 разных активов.
— Разные классы активов, отрасли, валюты.
— Регулярная ребалансировка.

Чем больше диверсификация, тем стабильнее портфель, но и тем ниже максимально возможная доходность. Поэтому важно найти золотую середину под свои цели и риск-профиль.

Ставьте 🔥, если вам полезна такая рубрика!

Весеннее предложения в «Лимоне на чай»

Запустили уникальное предложение для подписчиков, чтобы развивать навыки инвестирования и защитить сбережения от инфляции в 2025 году.

👍 Индивидуальные консультации, поддержка в составлении портфеля и подробные инструкции

9 вариантов программ на выбор. Идеально подходят для тех, кто ищет решения «здесь и сейчас». Например:

Лот 1. Создание инвестиционного портфеля с Ильей Радченко. Три часовых консультации. Цена: ₽19 900. Всего 3 лота.

Лот 2. Онлайн-встреча с Олегом Абелевым по созданию портфеля. Цена: ₽14 900. Всего 3 лота.

Лот 3. Три месяца доступа к инвест-идеям «Лимон на чай» и 5 эфиров в месяц от экспертов. Цена: ₽4 900. Всего 20 лотов.

Лот 4. Участие в мини-группе под руководством Олега Абелева (1 встреча). Цена: ₽10 000.

Лот 5. Пожизненный доступ к рекомендациям «Лимон на чай» и клубу инвесторов. Цена: ₽99 900. Всего 10 лотов.

Оставьте заявку, чтобы получить дополнительные предложения по следующей ссылке.

😎 Все тарифы школы инвестирования с 25% скидкой

Быстро обучиться и начать инвестировать поможет тариф «Легкий старт».

Хотите углубиться в мир инвестиций на 100% — выбирайте тарифы «Премиум» или «Ультра».

Каждый тариф теперь стоит на 25% дешевле. Узнайте больше о скидках на тарифы.

👌 Спецусловия: экономьте до 20%

— 20% скидка при покупке нескольких лотов. Например, лот с инвест-идеями (₽4 900) и консультации (₽19 900) обойдутся в ₽19 840.

🔥 Успейте воспользоваться пока предложение действует

Цена актуальна до 31 марта. Оставьте предоплату ₽5 000, чтобы сохранить условия до конца марта.

Купить лоты и оставить заявку: @lemoninvestBot

📌 Не упустите возможность использовать наши уникальные предложения в «Лимоне на чай»!

😎 На Мосбирже появится еще один сильный игрок с валютными облигациями? Разбираемся в грядущем размещении

Продолжая тему валютной диверсификации инвестиционного портфеля, хочу рассказать о весьма интересном размещении облигаций, которое состоится уже совсем скоро. А что, если я скажу, что это эмитент с ожидаемой доходностью в 14% годовых в долларах. Заинтересовались? Тогда поехали изучать.

ГК «Полипласт» — крупнейший в РФ производитель химических добавок для строительной отрасли, нефтедобычи, металлургии, производства чистящих и моющих средств. Компания экспортирует продукцию в более чем 50 стран и занимает 5% на мировом рынке (по некоторым позициям и вовсе 25%).

«Полипласт» показывает серьезный рост выручки за полугодие — ₽99,5 млрд или +53% год к году. EBITDA же составила ₽27,5 млрд, вкупе с приличной рентабельностью бизнеса 27,6%. Кредитный рейтинг «А-ru.\стабильный» от НКР.

Единственное, что смущает — это уровень долга NetDebt/EBITDA=3,7х. Это немного выше нормальных значений, но тем не менее некритично, а сам долг уже несколько лет не растет и держится на прежнем уровне.

Что же компания предлагает?

◾Многообещающий выпуск облигаций, привязанный к курсу доллара.
◾Номинал облигации крайне демократичный и равен 100$.
◾Погашение через 2 года.
◾Ежемесячные выплаты.

Если подытожить, то мы имеем очень сильную и крепкую компанию, с диверсифицированными финансовыми потоками, которая предлагает очень приличную доходность и защитит ваш портфель от девальвации рубля. Срок подачи заявок — до 18-го марта.

Берем?
Да — ❤️
Нет — 🔥

🏦 Наш анти-стресс: «Сбер» представил отчет за февраль

Продолжаем внимательно следить за успехами «зеленого гиганта», нашего любимца — «Сбера». Отчет по РСБУ за февраль ожидаемо сильный, несмотря на общее замедление экономики.

🔘 В феврале чистая прибыль «Сбера» по РСБУ достигла ₽134,4 млрд (+11,6% год к году). В январе показатель составлял ₽132,9 млрд.
🔘 Рентабельность капитала в минувшем месяце — 23,2%.
🔘 Чистый процентный доход вырос на 21,1%, до ₽241,15 млрд.
🔘 Чистый комиссионный доход прибавил 3,1%, до ₽57,6 млрд.
🔘Расходы на резервы сократились на 70,8% за 2 месяца, и на 99,8% в феврале.
🔘 За первые два месяца «Сбер» нарастил чистую прибыль на 13,5% г/г, до ₽267,3 млрд.

Мое мнение по «Сберу» неизменно: эта компания — тот самый фундамент в портфеле любого российского инвестора, обычно в довольно значительной доле. Понятно, что дальнейший рост с высокой базы будет ограничен (думаю, что в пределах 10-20% до конца года + еще приятные дивиденды), но и высокой волатильности ожидать не приходится.

По-моему, это лучшая идея для консервативного инвестора. Что думаете по этому поводу? Согласны или не очень?

😵🥊Пока рынок крипты паникует — нейронка продолжает работать: + $94 за неделю

«Максимальный» уровень страха среди криптоинвесторов зафиксировали эксперты Santiment. За последние дни BTC серьезно просел, а в целом за три месяца рынок потерял $1,3 трлн. Народ боится преодоления психологической отметки в $70 тысяч и ниже. Как итог: много необдуманных продаж и слив монет со всеми вытекающими.

Поэтому еще один неоспоримый плюс нейро-торговца криптой — отсутствие эмоций. Алгоритмы просто выполняют поставленную задачу по выбранной стратегии, работая сразу как в шорт, так и в лонг, и принимая решения на основе объективных факторов и статистики. А мой общий заработок за 5 недель составляет уже $606.

Эксперимент продолжается. Друзья, если вам интересно следить за работой нейронки — накидайте побольше 🔥

🥇 Чем хуже, тем лучше: что происходит на рынке золота?

Цена на золото продолжает улетать в небеса: UBS повышает целевую цену c $3000 до $3200 за тройскую унцию в связи с увеличением вероятности затяжной глобальной торговой войны — Bloomberg.

В ближайшие четыре квартала стоимость золота в слитках составит $3200 за унцию, что выше предыдущего прогноза банка в $3000. По мнению аналитиков, растущий торговый конфликт подчёркивает роль драгоценного металла как средства сбережения в нестабильные времена.

На прошлой неделе Macquarie Group прогнозировала, что цены вырастут до 3500 долларов за унцию во втором квартале, а BNP Paribas SA повысил свой прогноз, показав, что средние цены будут значительно выше 3000 долларов.

Аналитики UBS также отметили увеличение притока средств в биржевые инвестиционные фонды, обеспеченные золотом, добавив, что сохраняющийся спрос на эти инвестиционные инструменты остается ключевым фактором для дальнейшего роста цен.

А ведь мы еще полтора месяца назад предсказывали золото за $3000, так и произошло. Не учли мы только тот факт, что таргет цены будет так стремительно расти, что и ценник в $3500 уже не кажется чем-то нереальным.

На российском рынке главный бенефициар таких «золотых скачек» — это «Полюс». Прекрасный отчет компании говорит сам за себя, обещают хорошие дивиденды и плюс уже совсем скоро они проведут сплит, а бумага станет гораздо доступнее.

Что в отчете?
➡️Выручка выросла на 54% и составила 694,7 млрд руб.
➡️EBITDA выросла на 49%, до 539 млрд руб.
➡️Чистая прибыль выросла в 2 раза — до 305,5 млрд руб.
➡️Рентабельность EBITDA составила рекордные 77,5% — самая высокая из всех компаний, кто отчитался на данный момент за 2024 год.
➡️Денежные затраты (ТСС) выросли на 16% до $383 за унцию. При этом на сегодняшний день этот показатель ниже, чем в 2015 году ($424).

Одним словом, если вы хотите поучаствовать в ралли золота, то компания «Полюс» может быть интересным раллийным болидом. Что думаете по этому поводу — пишите в комментариях, обсудим!